新華社北京3月9日電 題：托起幸?！跋﹃?yáng)紅”——從全國兩會(huì )看養老金融新圖景

上海證券報記者何奎、黃坤

養老，是家之大事、國之大事。讓老年人有一個(gè)幸福的晚年，是人民群眾的殷切期盼，也是全社會(huì )的共同責任。

今年的政府工作報告提出，加快發(fā)展第三支柱養老保險，實(shí)施好個(gè)人養老金制度。積極應對人口老齡化，完善發(fā)展養老事業(yè)和養老產(chǎn)業(yè)政策機制，大力發(fā)展銀發(fā)經(jīng)濟。

發(fā)展養老金融是促進(jìn)中國特色金融和養老事業(yè)高質(zhì)量發(fā)展良性循環(huán)的關(guān)鍵著(zhù)力點(diǎn)。做好養老金融大文章，我國金融業(yè)正奮筆書(shū)寫(xiě)提升人民群眾老有所養、老有所樂(lè )幸福感的時(shí)代答卷。

健全養老保險體系 擘畫(huà)民生幸福長(cháng)卷

70歲的張福珍是一名退休教師。一年多前，她和老伴購買(mǎi)了商業(yè)養老保險后，住進(jìn)了中國太平梧桐人家養老社區?！拔覀z的退休養老金，加上保險收益，足以負擔我們在養老社區的開(kāi)支?！睆埜Ｕ鋷е?zhù)記者挨個(gè)參觀(guān)養老社區的攝影展和舞蹈間?！拔覅⒓恿寺晿?lè )班、朗誦班、模特班……每天都忙不過(guò)來(lái)?！?/p>

莫道桑榆晚，人間重晚晴。隨著(zhù)我國多層次、多支柱養老保險體系加快發(fā)展，養老金儲備渠道逐漸豐富，正在推動(dòng)人民群眾從“養老”變“享老”。

我國養老保險體系包括三大支柱——基本養老保險，企業(yè)年金、職業(yè)年金，個(gè)人養老金制度和市場(chǎng)化的個(gè)人商業(yè)養老金融業(yè)務(wù)。第一支柱基本養老保險，為“老有所養”提供了堅實(shí)的資金保障。截至2023年底，全國企業(yè)職工基本養老保險基金累計結余已接近6萬(wàn)億元；2023年全國企業(yè)退休人員月人均基本養老金比2012年增加一倍。與此同時(shí)，截至2023年末，第二支柱方面的企業(yè)年金和職業(yè)年金合計5.75萬(wàn)億元。構建第三支柱的重要舉措，個(gè)人養老金制度自2022年起試點(diǎn)，已于2024年底在全國推開(kāi)。

全國政協(xié)委員、對外經(jīng)濟貿易大學(xué)保險學(xué)院副院長(cháng)孫潔長(cháng)期跟蹤養老金融發(fā)展。她介紹道：“隨著(zhù)個(gè)人養老金制度的落地，我國多層次、多支柱養老保險體系已經(jīng)搭建起來(lái)，并且被越來(lái)越多的老百姓所接納，可以說(shuō)已經(jīng)進(jìn)入穩步發(fā)展階段?！?/p>

推動(dòng)養老金融與服務(wù)結合，以居家為基礎、社區為依托、機構為支撐的養老服務(wù)體系，成為養老金融體系的重要延伸。各大保險機構爭相構筑“保險+康養”服務(wù)閉環(huán)，為全國人民提供新式養老體驗。

“我國超九成老年人傾向選擇居家養老，發(fā)展社區居家養老服務(wù)勢在必行?！比珖舜蟠?、通用技術(shù)集團董事長(cháng)于旭波表示，應通過(guò)政策精準分層、資源生態(tài)化整合、機制持續優(yōu)化，既保障中小企業(yè)生存空間，又引入大企業(yè)的技術(shù)與資金優(yōu)勢。他認為，唯有打破“規模歧視”，建立能力導向的競爭環(huán)境，方能推動(dòng)養老服務(wù)從“初級覆蓋”向“高質(zhì)量供給”升級。

配套養老服務(wù)讓更多長(cháng)者享受到優(yōu)質(zhì)便捷的醫養體驗?！?024年除夕，我一個(gè)客戶(hù)突發(fā)腰間盤(pán)突出，幾乎無(wú)法動(dòng)彈，聯(lián)系居家養老管家后，當天下午就有理療師上門(mén)做推拿?！逼桨踩藟凵虾７止颈ｋU康養顧問(wèn)張燕聞回憶道。金融康養服務(wù)的意義，在這雪中送炭的溫暖守護中得以具象化展現。

聚焦養老服務(wù)供給，全國政協(xié)常委、民建中央原副主席周漢民調研發(fā)現，各大廠(chǎng)商開(kāi)發(fā)了很多適老化產(chǎn)品，如寢具、廚具等?！斑@是一個(gè)令人欣喜的變化，適老化是一個(gè)新產(chǎn)業(yè)，要有新理念，更要有新模式。我們對老齡化以及老齡化相關(guān)問(wèn)題的研究也要更加深入?！?/p>

制度政策雙輪驅動(dòng) 精耕金色養老沃土

能省多少稅、能賺多少收益、退休能領(lǐng)多少錢(qián)……越來(lái)越多的“90后”“00后”在社交平臺發(fā)起話(huà)題討論，熱議不斷“上新”的個(gè)人養老金產(chǎn)品。

隨著(zhù)我國人口老齡化程度加深，人民群眾多樣化養老需求也日益增長(cháng)。2023年，中央金融工作會(huì )議提出“做好科技金融、綠色金融、普惠金融、養老金融、數字金融五篇大文章”，我國養老金融進(jìn)入發(fā)展新階段。

——制度保障不斷完善，加快構建養老金融長(cháng)效機制。2024年底，中國人民銀行等九部門(mén)聯(lián)合印發(fā)《關(guān)于金融支持中國式養老事業(yè) 服務(wù)銀發(fā)經(jīng)濟高質(zhì)量發(fā)展的指導意見(jiàn)》，明確了養老金融發(fā)展的“規劃圖”。意見(jiàn)提出，到2028年，我國養老金融體系基本建立；到2035年，基本實(shí)現中國特色金融和養老事業(yè)高質(zhì)量發(fā)展的良性循環(huán)。

“當前我國養老金融在政策、產(chǎn)品和服務(wù)等方面已取得顯著(zhù)進(jìn)展?！比珖舜蟠?、立信會(huì )計師事務(wù)所董事長(cháng)朱建弟說(shuō)，政策層面不斷完善，為養老金融發(fā)展提供了有力支持；養老金融產(chǎn)品種類(lèi)日益豐富，涵蓋養老保險、養老目標基金、養老專(zhuān)項債券等；金融機構還通過(guò)金融科技手段提升了服務(wù)的便捷性和適老化水平。

——聚焦第三支柱，完善多層次多支柱養老保險體系。從我國養老保險體系發(fā)展來(lái)看，第三支柱是我國養老金融發(fā)展的突破口。2024年5月，國家金融監督管理總局發(fā)布的《關(guān)于銀行業(yè)保險業(yè)做好金融“五篇大文章”的指導意見(jiàn)》提出，發(fā)展第三支柱養老保險，支持具有養老屬性的儲蓄、理財、保險等產(chǎn)品發(fā)展。擴大商業(yè)養老金試點(diǎn)范圍。

17只儲蓄產(chǎn)品、5只理財產(chǎn)品、135只基金產(chǎn)品、6只保險產(chǎn)品……記者打開(kāi)農業(yè)銀行手機App發(fā)現，個(gè)人養老金投資產(chǎn)品貨架琳瑯滿(mǎn)目。中國農業(yè)銀行上海市分行行長(cháng)韓國強表示，未來(lái)會(huì )有更多居民關(guān)注個(gè)人養老資金規劃，金融機構應在豐富產(chǎn)品供給方面多下功夫，提高產(chǎn)品的靈活性，不斷優(yōu)化客戶(hù)服務(wù)與體驗。

截至2024年11月底，36個(gè)城市（地區）超7200萬(wàn)人開(kāi)立個(gè)人養老金賬戶(hù)。2024年，商業(yè)養老金業(yè)務(wù)市場(chǎng)規模已經(jīng)突破千億元。

——豐富金融產(chǎn)品和服務(wù)，滿(mǎn)足多元化養老金融需求。做做養老儲備規劃、聽(tīng)聽(tīng)康養小課堂……位于杭州的“樂(lè )游學(xué)堂”正在成為老年客戶(hù)的熱門(mén)“打卡點(diǎn)”。光大銀行杭州分行增設了養老金融課程，涵蓋養老金規劃、健康保險、財富管理等實(shí)用內容，越來(lái)越多老年人通過(guò)“家門(mén)口的教學(xué)”管理好自己的養老資金。

銀行的探索和實(shí)踐，正是我國養老金融產(chǎn)品和服務(wù)持續豐富的生動(dòng)寫(xiě)照。孫潔建議，金融機構應開(kāi)發(fā)出更多產(chǎn)品形態(tài)豐富、適應居民多元化養老需求的終身保障養老保險產(chǎn)品，滿(mǎn)足居民養老金儲備需求。

多維施策靶向賦能 共繪康養中國新景

全國兩會(huì )期間，養老金融成為代表委員和行業(yè)專(zhuān)家的熱議話(huà)題。做好養老金融大文章，既需要構筑與完善頂層設計，更需要優(yōu)化市場(chǎng)資源配置。

首先，提升第二、三支柱占比，推動(dòng)“三支柱”平衡發(fā)展。孫潔建議，調整第一支柱單位繳費比例，制度性建立企業(yè)年金，鼓勵單位提高企業(yè)年金繳費比例，推動(dòng)盡快建立企業(yè)年金全覆蓋。

靈活就業(yè)人員、農民工、新業(yè)態(tài)人員的養老，是亟需關(guān)注和解決的問(wèn)題?！盎攫B老保險參保率已達95%。剩下的5%主要是靈活就業(yè)、平臺就業(yè)的這部分群體?！睂O潔建議，鼓勵靈活就業(yè)者盡早參加基本養老保險，然后同步再參加個(gè)人養老金。

其次，提升個(gè)人養老金吸引力，優(yōu)化稅收優(yōu)惠等政策。信銀理財養老理財團隊執行總經(jīng)理黃騰認為，目前個(gè)人養老金產(chǎn)品和養老理財產(chǎn)品惠及的人群還有待提高。比如很多人收入未達個(gè)稅起征點(diǎn)，無(wú)法享受個(gè)人養老金賬戶(hù)帶來(lái)的稅收優(yōu)惠。期待拓展稅收優(yōu)惠方式，加強對個(gè)人養老金產(chǎn)品的政策支持。

韓國強建議，進(jìn)一步優(yōu)化個(gè)人養老金制度設計，探索一、二、三支柱養老金賬戶(hù)之間資金轉移、個(gè)人養老金賬戶(hù)質(zhì)押貸款等創(chuàng )新模式，增強賬戶(hù)靈活性，滿(mǎn)足更廣大居民對于養老儲備資產(chǎn)的流動(dòng)性需求。

此外，增強養老金融普惠性，完善資本市場(chǎng)支持體系。孫潔建議，政府要增強養老金融普惠性，普及個(gè)人養老金知識，讓每個(gè)老百姓都能看懂養老金融參與辦法、如何購買(mǎi)符合需求的產(chǎn)品，滿(mǎn)足個(gè)性化、多元化的養老需求。

“我國養老金融仍需在政策協(xié)調、產(chǎn)品創(chuàng )新和服務(wù)優(yōu)化等方面持續發(fā)力，促進(jìn)養老金融精細化發(fā)展?！敝旖ǖ芙ㄗh，進(jìn)一步完善資本市場(chǎng)支持體系，推動(dòng)資本市場(chǎng)更好滿(mǎn)足多元化養老金融需求，以實(shí)現養老金等中長(cháng)期資金的穩健增值，滿(mǎn)足日益增長(cháng)的養老需求。

做好養老金融大文章，一場(chǎng)養老與金融的動(dòng)人交響曲正在奏響，政策東風(fēng)將催動(dòng)更多元化的養老金融產(chǎn)品和服務(wù)破土而出。